1931年，上海发生离奇案件一宗，绞刑犯居然在众目睽睽下消失不见了。 警察厅侦缉队警员龙總做梦也没想到，在自己无意中的挖掘下，魔术行当种种不为人知的内情逐一浮出水面。 魔术师庙堂立艺、江湖跑马，魔术不只是表演那么简单。 魔术贩子莱戈拉斯，秘密进入位于大世界游乐场的“隆华宾馆”，与人交易骆家隐身术的门子（技术），然而莱并不知道，他的行踪早已被失窃的骆家人掌握，并买通杀手刘生，杀死了交易双方，随后不久刘生也被幕后黑手杀人灭口，而龙總也遭人以诡异魔术暗杀，千钧一发之际，一位神秘的魔术师叶浮生突然现身，救了龙總性命。 绝境中，叶浮生带他进入上海滩最为安全的场所“如意客栈”中，得到手眼通天的“大先生”庇护，因此逃过一劫。 之后龙總拜师叶浮生，正式入行，由此得知师父并非寻常江湖艺人，而是一名传承了古老魔术的西极火师。 西极火师掌握着控制火焰的技术，这是一门古老而神秘的魔术技能，千百年来，向被居心叵测之人觊觎，而日本神秘魔术组织樱花社，早已窥探中国火术良久，魔术大师横滨为了获得关键诀窍，暗中抓捕龙總，然而却使其阴差阳错获得了火术精华“冷火术”之奥义，逃脱升天后，龙總突施冷火烧死了犯下累累血案的横滨。 而万国魔术大赛的开始，让龙總有机会与最顶级的魔术名家共聚一堂，学习切磋魔术技巧，然而随着大赛进程，龙總却意外得知了自己非同寻常的身世之谜，由此得知自己与师父的相遇并非“偶然”，自己居然是身亡父母托孤于他的遗腹子。 而得知杀母仇人的龙總，因为渴望报仇，被日方魔术师利用，意图打击整个中方魔术行当，关键时刻，龙總幡然醒悟，放弃私仇，未中日方诡计。 然而他做梦也没想到，师父处心积虑参与万国魔术大赛，并非为了得奖，而是一场策划数十年的复仇计划。 万国魔术大会会长花小蝶，与师父师出同门，当年此人为了追求更高更强的技术，暴怒之下，失手伤害了自己师尊，也是叶浮生的父亲，自知与花小蝶相差甚远，叶浮生密谋数十年，最终在万国魔术大赛的舞台，当着世界魔术师的面前，利用一处鬼神难辨的黑暗术，揭穿了花小蝶伤害恩师的真面目。 然而从复仇第一步开启，就没有人能预料最终的结果，即便精心策划数十年，叶浮生却根本无法掌握事态的走向，最终他与龙總等人，在地堡中展开大战，同门相残之惨事由此上演。 然而触发了最强火器之一的浴血凤凰后，展现了近乎于神的能力后，花小蝶却无法杀死三人，突然出现的神秘的人，却展现了不可思议的能力，在重伤花小蝶之后，叶浮生幡然醒悟，明白了